Hertz memperluas penawaran private senior notes yang dapat ditukarkan menjadi $375 juta: Inovasi keuangan di sektor penyewaan kendaraan

Hertz Global Holdings, Inc. (HTZ), pemimpin dalam penyewaan kendaraan, mengumumkan pada hari Kamis bahwa anak perusahaan milik penuhnya, The Hertz Corporation, telah setuju untuk menjual $375 juta dalam nilai nominal total dari catatan senior yang dapat ditukarkan dengan suku bunga 5,500% yang jatuh tempo pada tahun 2030.

Poin kunci dari penawaran:

• Penawaran pribadi meningkat dari $250 juta yang diumumkan sebelumnya
• Pembeli awal memiliki opsi untuk membeli hingga $50 juta tambahan dalam catatan
• Diharapkan penawaran akan ditutup pada 29 September atau sekitar tanggal tersebut
• Pendapatan bersih yang diperkirakan adalah $360,13 juta, atau sekitar $408,38 juta jika opsi tambahan dilaksanakan.

Penggunaan dana yang dimaksud:

1. Membiayai biaya untuk berpartisipasi dalam transaksi pembelian dengan batasan
2. Membiayai pengembalian sebagian atau pembelian kembali obligasi senior yang jatuh tempo pada 2026 ( pada atau sebelum 31 Desember )
3. Denda korporasi umum (sisa dana)

Analisis dari perspektif Web3:

Manuver keuangan Hertz ini mewakili sebuah konvergensi menarik antara keuangan tradisional dan tren yang muncul di ruang Web3. Meskipun Hertz beroperasi di sektor penyewaan kendaraan tradisional, strategi pendanaannya mencerminkan sebuah sofistikasi yang selaras dengan praktik inovatif yang diamati dalam ekosistem token dan kriptoaktif.

Struktur catatan yang dapat ditukarkan dapat dibandingkan dengan beberapa token pemerintahan di ruang DeFi, di mana pemegang memiliki opsi untuk mengonversi aset mereka di bawah kondisi tertentu. Fleksibilitas ini memungkinkan Hertz untuk mengoptimalkan struktur modalnya dengan cara yang mengingatkan pada tokenomics yang canggih.

Selain itu, penggunaan dana untuk transaksi pembelian dengan batas menunjukkan strategi manajemen risiko yang sebanding dengan teknik yang digunakan dalam protokol DeFi untuk mengurangi volatilitas. Ini menunjukkan bahwa Hertz sedang mengadopsi pendekatan finansial progresif yang dapat mempersiapkan jalan untuk integrasi di masa depan dengan teknologi blockchain atau inisiatif Web3.

Keputusan Hertz untuk meningkatkan ukuran penawaran menunjukkan adanya selera pasar yang kuat terhadap jenis instrumen keuangan hybrid ini. Ini bisa menjadi pendahulu dari adopsi yang lebih besar terhadap struktur keuangan yang inovatif di sektor-sektor tradisional, berpotensi membuka jalan bagi integrasi solusi berbasis blockchain dalam industri penyewaan kendaraan.

Penawaran nota ini tidak hanya memperkuat posisi keuangan Hertz, tetapi juga menunjukkan bagaimana perusahaan yang sudah mapan dapat mengadopsi strategi keuangan yang canggih yang sejalan dengan tren yang muncul di ruang Web3, tanpa mengorbankan model bisnis tradisional mereka.