Построение богатства в новой эре Крипто

Непрерывно накапливайте богатство благодаря эффекту совокупного процента времени.

Мы входим в новую парадигму для крипто - либо адаптироваться, либо умереть.

Вот как я подхожу к рынку в 2025 году, чтобы продолжать накапливать богатство в неизведанных водах.

Прежде чем я перейду к своей стратегии, давайте сначала обратимся к открывающему заявлению этой темы.

У меня есть 2 причины, почему я считаю, что 4-летний цикл мертв.

1. Эффект халвинга ослаблен

Со временем относительное влияние половин уменьшается, поскольку уменьшение выпуска постоянно сокращается наполовину.

Причина того, что половининг был настолько мощным в 2012 и 2016 годах, заключается в том, что сокращение эмиссии составило соответственно 50% и 25%.

По сравнению с половинным сокращением в 2024 году, которое составляло 6,25%, можно понять, почему сокращения уже не оказывают такого же влияния на цену.

2. ETFs изменяют правила рынка

Во-вторых, на стороне спроса есть одна основная переменная, которая навсегда изменила игру: $BTC ETFs.

(Биткоин-ETF - это финансовый инструмент, который позволяет инвесторам на традиционных финансовых рынках инвестировать косвенно в биткоин.)

Это самые успешные запуски ETF в ИСТОРИИ.

Спрос превысил ожидания всех.

Но эти требования фундаментально изменили криптовалютный рынок и уничтожили многие старые рыночные ожидания/поговорки (включая 4-летний цикл).

Но его БОЛЬШЕЕ влияние оказалось на рынке альткойнов - позвольте мне объяснить.

Вы, вероятно, видели это изображение бесчисленное количество раз.

И это было правдой в 2021 году.

Но есть две фундаментальные причины, почему он теперь устарел.

Больше нет эффекта богатства от биткоина

В 2017 и 2021 годах у вас были богатые киты биткоина, которые сбрасывали риски, переходя на альты на биржах с централизованным управлением, со своими прибылями.

Но сейчас, поскольку большинство новых потоков поступают через ETF - эти прибыли никогда не касаются рынка альткоинов.

Это фундаментально изменило способ движения ликвидности в этой области.

Розничные продавцы полностью пропустили фазы 2 (ETH) и 3 (основные)

Розничные инвесторы полностью пропустили фазы 2 (ETH) и 3 (основные валюты) и вместо этого предпочли играть в онлайн-казино (Pump Fun).

В этом цикле ритейла уже было меньше, чем в 2021 году, из-за макроэкономических условий и того, сколько людей получили ущерб в прошлом цикле через LUNA/FTX/BlockFi/Voyager и т.д.

Но оставшиеся розничные игроки, которые все еще играют, сразу же переходят на цепь и пропускают основные игроки.

Вы можетечитатьмои глубокие мысли о том, как это повлияло на рынок здесь:

Итак, если я правильно понимаю, и теория цикла мертва, то что это означает для рынков в будущем?

Ну, у меня есть и плохие новости, и хорошие новости.

Плохая новость: Теперь сложнее заработать легкие деньги. Это естественный признак зрелости отрасли.

На самом деле сейчас больше торговых возможностей, но если вы все еще придерживаетесь подхода 2021 года, держа в портфеле кучу альтов и ожидая волшебного "альт сезона", - ожидайте низкой производительности.

Хорошая новость: Поскольку нет 4-летнего цикла, это также означает, что не будет болезненных многолетних медвежьих рынков (вызванных крипто-специфическими переменными - конечно, это возможно с макро-точки зрения, поскольку крипто не функционирует в вакууме, и мы более коррелированы с макро, чем когда-либо раньше).

Периоды повышения и понижения риска на рынке, вероятно, будут обусловлены изменениями в макроусловиях, которые вызывают мини-эхо-пузыри, в отличие от многомесячного ралли с единственным направлением вверх.

Внутри этих пузырей есть масса возможностей заработать деньги.

В 2024 году мы видели мемы в ноябре, искусственный интеллект в декабре, агентов в январе, и, без сомнения, скоро появится еще один тренд.

Если вы разбираетесь, то это отличные возможности для заработка, но требуют немного другого подхода, чем предыдущие циклы.

Итак, это приводит меня к следующему разделу этой темы: Моя стратегия.

Я ужинал с@gametheorizingна другой ночью, и он высказал отличную точку зрения.

Все так сосредоточены на конечной цели: Будь то увеличение в 5 раз, в 10 раз или в 20 раз своего портфеля.

Но, на самом деле лучше принять менталитет, в котором вы просто сосредотачиваетесь на совершении нескольких небольших ставок вместо одной большой ставки.

Большое количество маленьких побед в течение продолжительного периода времени = гораздо большая долгосрочная победа в целом.

Так вместо того, чтобы всецело пытаться "добиться успеха", полагаясь на "альтсезон", чтобы умножить свой портфель, попробуйте постоянно наращивать богатство со временем.

Маленькая ставка > берите прибыль, еще одна ставка > берите прибыль и так далее.

Есть причина, по которой так многие из величайших трейдеров/умов в мире криптовалюты - бывшие профессиональные игроки в покер (включая Джорди), потому что это учит вас мыслить в ставках и учитывать вероятностные результаты каждой сделки.

Моя стратегия портфеля состоит в том, чтобы 50% составляли долгосрочные игры высокой убежденности, а 50% были выделены на стабильные/активные сделки, которые я использую для входа и выхода из возникающих возможностей.

Я деноминирую все свои сделки в стейблкоины как метрику для оценки своего успеха со временем, забирая прибыль обратно в стейблкоины каждый раз при выходе из сделки.

Если у вас завышенный криптопортфель, и вы не уверены, как маневрировать - на прошлой неделе янаписал руководствокак вы можете адаптировать свой портфель к изменяющимся рыночным условиям.

Один из ключевых моментов, на которые я обратил внимание в этом посте, - это важность наличия критериев НЕДЕЙСТВИТЕЛЬНОСТИ для каждой сделки, так же как у вас есть подтверждение того, почему вы покупаете монету в первую очередь.

Я вижу слишком много людей, входящих в позиции абсолютно не имеющих представления о управлении рисками/аннулировании.

Если есть один совет, который вы можете применить прямо сейчас, что существенно улучшит вашу прибыльность в будущем, это важность иметь техническую и/или фундаментальную инвалидацию для каждой позиции.

Ваша убежденность / временной горизонт конкретной сделки может повлиять на то, где / как вы аннулируете, но это не меняет того факта, что вам нужен план на месте.

Хотя мы можем не совсем следовать прошлым циклам, я все еще оптимистично считаю, что с правильным настроем и подходом в 2025 году все еще есть значительные перспективы.

Несмотря на то, что мы сейчас находимся в медвежьем фазе, инерция в какой-то момент изменится и создаст много новых возможностей.

Ваша цель до этого момента - выжить. Крипто вознаграждает тех, кто способен остаться в игре, несмотря на выдерживаемую волатильность.

Отказ от ответственности:

1. Эта статья перепечатана с [TechFlow]. Пересылка Оригинального Заголовка‘Попрощайтесь с 4-летним циклом, как продолжать получать прибыль в новом крипто-ландшафте в 2025 году?’. Все авторские права принадлежат оригинальному автору [Майлз Герман]. Если есть возражения к этому перепечатыванию, пожалуйста, свяжитесь с gate Learnкоманда, и они оперативно справятся с этим.
2. Ответственность за отказ: Взгляды и мнения, высказанные в этой статье, являются исключительно мнением автора и не являются инвестиционными советами.
3. Переводы статьи на другие языки выполняются командой gate Learn. Если не указано иное, копирование, распространение или плагиат переведенных статей запрещены.