في الفترات الحساسة، الأولوية لإدارة المخاطر!

( تحليل الحالة الكلاسيكي المرفق بهذه المقالة: نيو أورينتال_EDU)

واحدة، مراجعة سوق الأسبوع: (10.20~10.24)

افتتح المؤشر هذا الأسبوع عند 6690.05 نقطة، وبلغ أدنى مستوى له يوم الأربعاء عند 6655.69 نقطة، وسجل أعلى مستوى له يوم الجمعة عند 6807.11 نقطة، ليغلق الأسبوع في النهاية عند 6791.69 نقطة، محققًا زيادة أسبوعية بنسبة 1.92%، ونسبة تذبذب 2.27%، حيث أغلق الأسبوع بشمعة صاعدة، تقنيًا، المؤشر يتواجد فوق المتوسط المتحرك لمدة 5 أسابيع وسجل أعلى مستوى تاريخي.

هذا الأسبوع، ارتفع متوسط سعر الأسهم لمكونات مؤشر S&P 500 بنسبة 1.48%، بينما ارتفع متوسط سعر الأسهم الأمريكية بنسبة 1.53%. من بين مكونات S&P، كانت Intuitive Surgical في الصدارة بزيادة قدرها 22.50%، بينما انخفضت MOH بنسبة 15.24%، مما جعلها في قاع القائمة.

من 7 أبريل إلى 24 أكتوبر، ارتفع المؤشر على مدار 29 أسبوعًا متتاليًا، بإجمالي 140 يوم تداول، خلال هذه الفترة بلغ أقصى ارتفاع متراكم 40.79%.

مخطط أسبوعي لمؤشر S&P 500: ( نموذج قياس الزخم * نموذج قياس العاطفة )

! image.png

(صورة 1)

مخطط يومي لمؤشر S&P 500:

! image.png

(صورة 2)

مخطط الأسبوع لمؤشر S&P 500: ( البيانات التاريخية للاختبار: من 6 مارس 2009 إلى 4 أبريل 2025 )

! image.png

(صورة ثلاث )

في مقال الكاتب بتاريخ 19 أكتوبر بعنوان “مؤشر S&P في مرحلة تصحيح، والحد الأدنى للقناة يواجه تحديات عديدة!”، تم الاعتماد على تزامن المؤشرات الفنية متعددة الفترات واختبار البيانات التاريخية على مدى عشر سنوات لتوقع حركة المؤشر هذا الأسبوع، مشيرًا إلى أن السوق شهد تصحيحًا كبيرًا في 10 أكتوبر، وذكر المستثمرين بأن المؤشر هذا الأسبوع سيختبر فعالية كسره للحد الأدنى للقناة السابقة. التوقعات التفصيلية للسوق واستراتيجيات التنفيذ كما يلي:

فيما يتعلق بالاتجاهات المؤشرية:

1. هذا الأسبوع سيعود أيضاً إلى المستوى السفلي للقناة الأصلية. هناك نتيجتان: الأولى هي كسر فعال للأسفل، مما سيزيد من حدة التعديل؛ والثانية هي إذا تمكن من الثبات مرة أخرى، فسوف تستمر الاتجاه الصعودي المتذبذب.

2、 المواقع الرئيسية：

• ضغط من الأعلى: الحد السفلي للقناة الأصلية.

• دعم من الأسفل: المنطقة الأولى 6490-6550 نقطة؛ المنطقة الثانية 6300-6340 نقطة.

فيما يتعلق باستراتيجيات التشغيل:

• إجمالي المركز: يتم التحكم في مركز الأسهم الطويلة عند 30%.

• استراتيجية قصيرة الأجل: التركيز على المراقبة.

الآن نراجع الاتجاه الفعلي لهذا الأسبوع:

شهد السوق هذا الأسبوع نمط تذبذبات “ارتفاع أولاً، ثم تراجع، ثم ارتفاع مرة أخرى”. في اليومين الأولين، شهدنا تذبذباً صعودياً وتماسكاً، حيث ارتفع إجمالي المؤشر بنسبة 1.07%، وعاد إلى قرب الحد السفلي للقناة الأصلية؛ يوم الأربعاء، تم ضبط المؤشر بسرعة، حيث لمس 6655.69 نقطة قبل أن يستقر ويعود للارتفاع، مسجلاً انخفاضاً بنسبة 0.53% مع شمعة سلبية ذات ظل سفلي؛ في اليومين التاليين، ارتفع المؤشر بشكل متتالي، مع زيادة إجمالية بنسبة 1.37%، وفي يوم الجمعة، تم تسجيل أعلى مستوى تاريخي عند 6807.11 نقطة، مع نطاق تقلبات أسبوعي يتراوح بين -0.52% إلى 1.02%. من الناحية الفنية، بعد 10 أيام تداول من التنافس الشديد بين الطرفين، عاد المؤشر للوقوف على الحد السفلي للقناة الأصلية، مما يدل على أن القوى الشرائية تسيطر على السوق. كانت الحركة الفعلية هذا الأسبوع تتماشى إلى حد كبير مع التوقعات.

بعد ذلك، سيقوم الكاتب بتحليل التغيرات الحالية في المؤشر من الناحية الفنية استنادًا إلى مؤشرات مراقبة النموذج المتعددة.

(واحد)، تحليل إشارة نموذج الكمي:

1، منظور الأسبوع ( انظر إلى الصورة الأولى ):

①، نموذج كوانتي الطاقة: لم تظهر أي إشارات هذا الأسبوع، خط الطاقة 1 يعمل في الاتجاه الأسفل، قريب من خط 2، عمود الطاقة تحول إلى زيادة.

مؤشر مخاطر الانخفاض تحت نموذج التوجيه: محايد

②، نموذج قياس المشاعر: مؤشر شدة العاطفة 1 هو 4.43( في نطاق القيمة من 0 إلى 10) تقريبًا، شدة العاطفة 2 حوالي 3.43، مؤشر الإشارة القوية هو 9.35، وعادت مشاعر السوق إلى الشراء المفرط.

مؤشر مخاطر الانخفاض في نموذج التوجيه: مرتفع

③، نموذج المراقبة الرقمية: سجل سعر الإغلاق هذا الأسبوع أعلى مستوى تاريخي، إشارة نقطة الانعطاف العلوية الأسبوعية لم تعد فعالة.

مؤشر مخاطر الانخفاض تحت نموذج الإشارة: محايد

2، من منظور اليوم ( انظر إلى الصورة الثانية ):

①، نموذج قياس الزخم: إشارة تباعد القمة في الإطار الزمني اليومي ستفقد فعاليتها بعد إغلاق يوم الجمعة هذا الأسبوع، حيث تشكل خطان للزخم مرة أخرى “تقاطع ذهبي” فوق المحور الصفري.

مؤشر مخاطر الانخفاض تحت إرشادات النموذج: محايد

②، نموذج قياس المشاعر: تم تعزيز مؤشرين للمشاعر ومؤشر ذروة الإشارة بشكل تدريجي هذا الأسبوع، حيث كانت شدة المشاعر 1 بعد إغلاق يوم الجمعة 3.07، وشدة المشاعر 2 كانت 0، ومؤشر ذروة الإشارة كان 2.13، مما يشير إلى ارتفاع مشاعر الشراء المفرط في السوق.

مؤشر مخاطر الانخفاض تحت نموذج الإرشاد: مرتفع

③، نموذج المراقبة الرقمية: أغلق سعر يوم الجمعة هذا الأسبوع عند أعلى مستوى تاريخي، واستمر إشارة نقطة التحول العلوية بعد 10 أيام تداول.

مؤشر مخاطر الانخفاض تحت نموذج التوجيه: محايد

(ثاني)، تحليل بيانات الاتجاه الزمني والاختبار التاريخي(الرسم البياني الثالث):

1، إعداد نموذج اختبار البيانات:

• فترة بيانات الاختبار: من 6 مارس 2009 إلى 4 أبريل 2025، بإجمالي 840 شمعة أسبوعية.

• قواعد التعديل: يتم تعريف التعديل على أنه ساري المفعول إذا تم استيفاء أحد الشروط التالية:

▪ فترة التصحيح ≤ 2 أسابيع، وانخفاض ≥ 5٪؛

▪فترة التراجع ≥ 3 أسابيع (لا يوجد حد في الانخفاض).

▪ وفقًا للقواعد المذكورة أعلاه، تم التعرف على 52 تعديلاً فعالًا خلال فترة الاختبار.

2، تنبيه بيانات التاريخ العائد: بين 19 يوليو 2017 و26 يناير 2018، شهد المؤشر جولة من السوق الصاعدة استمرت 29 أسبوعًا. بعد ذلك، أجرى السوق تصحيحًا تقنيًا عميقًا بنسبة 13.43%، مما يذكرنا أنه حتى بعد الارتفاع الطويل، يجب أن نكون حذرين من مخاطر التعديل.

4، حتى 24 أكتوبر، سجل المؤشر هذا الأسبوع أعلى مستوى تاريخي جديد. وهذا يدل على أن السوق لا يزال في اتجاه صعودي منذ 7 أبريل، وقد استمر هذا الاتجاه لمدة 29 أسبوعًا، وقد حقق طول فترة الارتفاع هذه مستوى قياسي تاريخي منذ 16 عامًا.

٢. توقعات السوق للأسبوع المقبل: (10.27~10.31)

1، نقطتان زمنيتان مهمتان الأسبوع المقبل:

• سيصدر الاحتياطي الفيدرالي قرار سعر الفائدة في 29 أكتوبر الساعة 14:00 بتوقيت شرق الولايات المتحدة.

• النصف الثاني من الأسبوع المقبل هو نافذة زمنية مهمة منذ الارتفاع الذي حدث في 7 أبريل.

2، توقع الاتجاه: من المتوقع أن يعود السعر إلى الحد السفلي للقناة الأسبوع المقبل، للتحقق من فعالية الاختراق.

3، الموقع الحاسم:

• ضغط علوي: مستوى الضغط الأول 6850 نقطة؛ مستوى ضغط مهم هو الحد العلوي للقناة.

• الدعم السفلي: مستوى الدعم الأول هو الحد السفلي للقناة؛ مستوى الدعم الثاني هو 6650 نقطة؛ النطاق الثاني هو 6500-6550 نقطة.

ثلاثة، استراتيجية العمليات الأسبوع المقبل: (10.27~10.31)

1، إدارة المراكز: التحكم في إجمالي مركز الشراء عند 30٪.

2، التداول القصير: استخراج 20% من الحصة الإجمالية، بناءً على مستويات الضغط والدعم المحددة للقيام بـ “فارق قصير”.

3، تقنيات التداول القصير: يرجى الرجوع إلى الرسوم البيانية ذات الفترات الزمنية القصيرة 60/120 دقيقة لتحسين دقة نقاط الشراء والبيع.

4، تطبيق الأسهم: هذه الاستراتيجية مناسبة لإدارة المراكز الإجمالية والتداول في الأسهم الفردية.

أربعة، تنبيه خاص:

بالنسبة لعمليات التداول على الأسهم الفردية، سواء كانت شراءً أو بيعاً، يجب تعيين نقطة وقف الخسارة الأولية فور بناء المراكز. عندما يحقق سعر السهم ربحاً بنسبة 5%، يجب على الفور نقل نقطة وقف الخسارة بالقرب من خط التكلفة (أي نقطة التعادل) لضمان عدم تكبد خسائر في هذه الصفقة؛ وعندما يصل الربح إلى 10%، يتم رفع نقطة وقف الخسارة إلى موقع ربح بنسبة 5%. بعد ذلك، كلما زاد الربح بنسبة 5%، يتم رفع نقطة وقف الخسارة بنفس المقدار لحماية الأرباح المحققة بشكل ديناميكي.

(ملاحظة: يمكن للمستثمرين تعديل عتبة الربح بنسبة 5% المذكورة أعلاه وفقًا لتفضيلاتهم في المخاطر وتقلبات الأصول.)

خمسة، تحليل الحالة الكلاسيكية: ( يعتبر فقط كتحليل حالة، وليس كتوصية استثمارية )

1، نيو أورينت ( رمز السهم _EDU): ( صفقة شراء )

مخطط الأسبوع الجديد لشركة شرق الجديد:

! image.png

1، شروط الشراء ( عقد شراء ): سعر الشراء 58.10~56 دولار، سعر وقف الخسارة الابتدائي 54.4 دولار، المستوى المستهدف الأول هو 70 دولار، عملية تذبذب.

2، من حيث شكل الأسبوع: ( أسباب التوصية )

• من 4 مارس 2024 إلى 8 أبريل 2025، شهد السهم تصحيحًا عميقًا من 97.6 دولار إلى 40.66 دولار على مدار 276 يوم تداول، سواء من حيث زمن التصحيح أو مساحة الانخفاض، فقد كان ذلك كافيًا بشكل ملحوظ.

• اعتبارًا من 17 يناير 2025، ستدخل الأسهم في نمط تذبذب داخل نطاق لفترة عدة أشهر، حيث سيكون نطاق التذبذب بين 40.66 دولارًا و 56 دولارًا. حتى 15 أكتوبر 2025، كسرت الأسهم مع زيادة بنسبة 10.50% من خلال شريط طويل، مما شكل إشارة تقنية رئيسية للاختراق، مما يشير إلى أن هناك مجالًا للارتفاع. بعد ذلك، خلال عملية إعادة اختبار الأسهم للحد العلوي للنمط، عند ظهور إشارة واضحة على الاستقرار الصعودي، يمكن اعتبار ذلك تأكيدًا للقاعدة، ويمكن دخول الصفقات الطويلة عند الفرصة.

لمواجهة التغيرات السريعة في السوق، ستظل إستراتيجية عملي تتكيف بشكل ديناميكي، إذا كان المستثمرون يرغبون في الحصول على أحدث المعلومات في الوقت المناسب، يرجى متابعة الرابط أدناه.

تعتبر النماذج المختلفة أعلاه هي قواعد التداول التي ألتزم بها أثناء عملي، ولا تشكل أي أساس للشراء أو البيع. وجهة نظر شخصية، للاسترشاد فقط.

المؤلف: كودي فنغ