• Giá Ethereum hôm nay củng cố gần $4,160 trong một tam giác kéo dài một năm, đối mặt với kháng cự chính ở mức $4,396.
• Số lãi mở của các hợp đồng phái sinh gần đạt $50B với khối lượng cao hơn 69%, báo hiệu sự định vị đầu cơ mạnh mẽ hơn.
• $86M trong dòng chảy ra làm sâu sắc thêm sự siết chặt thanh khoản, nhưng động lực phụ thuộc vào một sự bứt phá trên $4,400.

Giá Ethereum hôm nay giao dịch gần $4,160, giữ trên các mức trung bình động ngắn hạn khi cảm xúc thị trường ổn định sau một tháng Mười đầy biến động. Tài sản đang củng cố bên trong một tam giác đối xứng lớn, với những người mua đang cố gắng đẩy giá trở lại gần kháng cự trên tại $4,396. Sự căng thẳng chính hiện nay nằm giữa hoạt động phái sinh ngày càng tăng và dòng chảy ra khỏi các vị trí yếu ớt tiếp tục ảnh hưởng đến niềm tin tăng giá.

Người mua khôi phục động lực khi ETH kiểm tra kháng cự hình tam giác

Trên biểu đồ hàng ngày, hành động giá Ethereum đã phục hồi từ đường xu hướng tăng gần $3,900, được hỗ trợ bởi EMA 20 ngày ở $4,048 và EMA 50 ngày ở $4,129. Cấu trúc rộng hơn vẫn bị nén giữa $3,591 và $4,396, hình thành một tam giác đối xứng kéo dài một năm.

Chỉ báo Parabolic SAR đã đảo chiều thành xu hướng tăng, xuất hiện dưới các nến lần đầu tiên kể từ đầu tháng 10, báo hiệu sức mạnh xu hướng đang cải thiện. Tuy nhiên, đường xu hướng trên gần $4,400 đánh dấu một ngưỡng trần quan trọng. Một sự bứt phá rõ ràng trên mức này có thể mở ra con đường hướng tới $4,750–$4,800, nơi các vùng từ chối trước đây đã đồng nhất.

Ở phía dưới, một mức đóng cửa dưới $3,950 sẽ làm vô hiệu hóa thiết lập tăng giá trong ngắn hạn, phơi bày đường EMA 200 ngày khoảng $3,590. Các chỉ báo động lượng cho thấy cần thận trọng, với RSI dao động quanh vùng trung lập ở mức 56, phản ánh sự tích lũy hơn là sức mạnh bứt phá.

Hoạt động phái sinh tăng mạnh khi lãi suất mở tăng lên $50B

Các nhà giao dịch phái sinh đã trở lại hoạt động. Dữ liệu cho thấy lãi suất mở Ethereum tăng 5,06% lên 49,81 tỷ USD, trong khi tổng khối lượng tăng vọt 69% lên 92,15 tỷ USD trong 24 giờ qua. Khối lượng quyền chọn cũng tăng 185% lên 1,48 tỷ USD, ám chỉ sự quay trở lại của tâm lý đầu cơ.

Tỷ lệ giao dịch dài-ngắn của nhà giao dịch hàng đầu trên một nền tảng giao dịch nhất định hiện đứng ở mức 3.04, phản ánh sự định vị quyết liệt từ các nhà giao dịch có khối lượng lớn. Tỷ lệ dài-ngắn rộng hơn trên các sàn giao dịch vẫn duy trì xu hướng hơi tăng ở mức 0.91, ngụ ý một thiên hướng thận trọng đối với việc tiếp tục tăng.

Mặc dù có sự gia tăng trong lãi suất mở, tỷ lệ funding vẫn ổn định, cho thấy đòn bẩy cân bằng chứ không phải là sự hưng phấn quá mức. Sự cân bằng này cho thấy các nhà giao dịch đang xây dựng vị thế theo hướng mà không làm tăng quá mức rủi ro, điều này có thể hỗ trợ sự tăng giá dần dần nếu dòng chảy giao ngay ổn định.

Dòng tiền rút khỏi thị trường tăng nhưng gợi ý về việc tích lũy lâu dài

Dữ liệu giao ngay của Ethereum cho thấy dòng tiền ròng ra là 86,19 triệu đô la vào ngày 27 tháng 10, đánh dấu ngày thứ năm liên tiếp có dòng tiền ra âm. Trong hai tuần qua, dòng tiền ra trung bình trên $200 triệu mỗi ngày, nhấn mạnh sự thắt chặt liên tục của nguồn cung thanh khoản.

Lịch sử cho thấy, dòng chảy ra kéo dài thường tương ứng với các giai đoạn tích lũy, khi các nhà đầu tư chuyển tài sản vào tự quản lý. Giá ETH hiện tại gần $4,150 đã trùng với sự gia tăng hoạt động ví và giảm áp lực bán ngắn hạn.

Tuy nhiên, quy mô của việc thanh lý trên các sàn giao dịch giao ngay vẫn chưa chuyển thành động lực giá mạnh mẽ, cho thấy rằng nhu cầu của các tổ chức vẫn chọn lọc giữa bầu không khí thận trọng của thị trường tiền điện tử rộng lớn hơn.

Cấu trúc ngắn hạn cho thấy $4,228 là kháng cự intraday chính

Trên biểu đồ 30 phút, giá Ethereum đã giảm nhẹ từ mức cao nhất trong ngày là $4,228, nơi chỉ báo Supertrend đã đảo chiều sang giảm. RSI, hiện đang giảm gần 46, xác nhận sự mất đà ngắn hạn sau khi đã có tín hiệu mua quá mức trước đó trong phiên.

Nếu giá ETH lấy lại $4,228, các nhà giao dịch ngắn hạn có thể nhắm đến một bước di chuyển về phía $4,300, trong khi việc không giữ vững $4,120 có thể kích hoạt một đợt điều chỉnh về $4,000, phù hợp với hỗ trợ Supertrend thấp hơn. Cấu trúc trong ngày ủng hộ việc hợp nhất trước khi thử nghiệm đột phá tiếp theo.

Triển vọng: Ethereum có tăng không?

Dự đoán giá Ethereum vẫn tỏ ra lạc quan một cách thận trọng khi các chỉ báo kỹ thuật và chỉ báo trên chuỗi cho thấy tín hiệu trái chiều. Các nhà đầu tư tăng giá đã giành lại quyền kiểm soát trên các EMA quan trọng, và vị thế hợp đồng phái sinh cho thấy các nhà giao dịch đang nghiêng về phía dài. Tuy nhiên, dòng tiền ra liên tục từ thị trường giao ngay và RSI vẫn ở mức trung tính làm giảm tiềm năng tăng giá trong ngắn hạn.

Để giá Ethereum xác nhận một sự bứt phá, nó phải đóng cửa một cách quyết định trên $4,396, xác nhận ranh giới tam giác trên và báo hiệu một giai đoạn tăng giá mới hướng tới $4,750. Nếu người bán giành lại quyền kiểm soát dưới $3,950, thì sự chú ý sẽ chuyển trở lại $3,600, nơi hỗ trợ lâu dài và đường trung bình động 200 ngày hội tụ.

Cho đến lúc đó, ETH vẫn trong trạng thái giữ — ổn định nhưng đang chờ một yếu tố kích thích đủ mạnh để mở khóa làn sóng hướng tiếp theo.