Ngành công nghiệp truyền thông quang học gần đây đã đạt được những bước đột phá quan trọng, đặc biệt trong lĩnh vực đóng gói quang học đồng bộ (CPO). Thị trường đã chứng kiến giá cổ phiếu của hai gã khổng lồ trong ngành đạt mức cao kỷ lục, dẫn đến sự tăng trưởng mạnh mẽ của toàn bộ lĩnh vực liên quan. Hiện tượng này ẩn chứa những biến đổi sâu sắc trong ngành.

Sự phát triển nhanh chóng của công nghệ trí tuệ nhân tạo đang định hình lại bức tranh của ngành công nghiệp truyền thông quang. Nhu cầu khổng lồ về sức mạnh tính toán của các mô hình ngôn ngữ lớn khiến các mô-đun quang truyền thống khó đáp ứng nhu cầu của thị trường, thúc đẩy sự trỗi dậy nhanh chóng của công nghệ CPO. Ngành công nghiệp dự đoán nhu cầu về mô-đun quang 1.6T sẽ tăng từ 10 triệu chiếc lên 20 triệu chiếc, các khách hàng quốc tế đang tranh giành năng lực sản xuất cho năm tới.

Quá trình nội địa hóa cũng đang được đẩy nhanh. Khi một số ông lớn chip quốc tế rút khỏi thị trường Trung Quốc, các doanh nghiệp trong nước đã đón nhận cơ hội phát triển hiếm có. Dự kiến đến năm 2025, quy mô sức mạnh tính toán thông minh của Trung Quốc có khả năng vượt qua 1000EFLOPS, và thị phần chip nội địa cũng sẽ từ gần như bằng không tăng lên khoảng 40%.

Nhiều công ty viễn thông quang đã công bố báo cáo tài chính quý mới nhất cho thấy sự tăng trưởng doanh thu ấn tượng. Có công ty có lợi nhuận ròng tăng hơn 700% so với cùng kỳ năm trước, nhiều công ty đạt được lợi nhuận gấp đôi, thể hiện rõ sự phát triển mạnh mẽ của ngành.

Từ góc độ chính sách, các cơ quan khoa học và công nghệ quốc gia đã rõ ràng tuyên bố sẽ tập trung phát triển chip tính toán hiệu suất cao, cung cấp hỗ trợ mạnh mẽ cho sự phát triển của ngành. Đồng thời, nhiều công ty chứng khoán lạc quan về triển vọng tương lai của mô-đun quang 1.6T, dự kiến sẽ mang lại sự cải thiện đáng kể cho hiệu suất của các doanh nghiệp liên quan vào năm 2025.

Ngành công nghiệp quang thông đang ở một nút thắt phát triển then chốt, sự ứng dụng rộng rãi của công nghệ AI, quá trình nội địa hóa được tăng tốc và môi trường chính sách thuận lợi đã cùng nhau tạo dựng nền tảng vững chắc cho sự phát triển lâu dài của ngành. Tuy nhiên, các nhà đầu tư vẫn cần đánh giá rủi ro một cách cẩn trọng và nhìn nhận sự biến động của thị trường một cách lý trí.